در نخستین هفته از سال میلادی جدید، بازار ارزهای دیجیتال همچنان تحتتأثیر شرایط کمحجم و کاهش نقدینگی ابتدای سال قرار دارد که میتواند رفتار قیمت را محتاطانهتر و همراه با نوسانات مقطعی کند.
در این تحلیل از میهن بلاکچین، تلاش میکنیم با استفاده از تحلیل تکنیکال بیت کوین و اتریوم در تایمفریم ۴ ساعته، وضعیت فعلی بازار و سناریوهای محتمل پیشرو را با نگاهی واقعبینانه بررسی کنیم.
تحلیل تکنیکال بیت کوین
همانطور که در تحلیلهای گذشته نیز به آن اشاره شده بود، قیمت بیت کوین برای مدتی در یک تریدینگ رنج و فاز حرکت جانبی قرار داشت. این رفتار قیمتی پس از خروج از کانال نزولی شکل گرفته بود که قیمت موفق شده بود سقفهای پایینتر قبلی را پشت سر بگذارد، اما به دلیل نبود حجم کافی در روزهای پایانی سال ۲۰۲۵، بازار توان ادامه حرکت قدرتمند را نداشت. با این حال، همانطور که انتظار میرفت، این محدوده رنج در نهایت از سمت بالا شکسته شد.
پس از این شکست، قیمت اکنون به یک سطح بسیار مهم در محدوده 91,800 دلار رسیده است. این ناحیه میتواند نقش مقاومت کوتاهمدت را ایفا کند و واکنش بازار به آن اهمیت بالایی دارد. در صورتی که قیمت در این سطح با فشار فروش مواجه شود، احتمال انجام پولبک به سقف کانال تریدینگ رنج شکستهشده وجود دارد. در ادامه، آنچه اهمیت پیدا میکند، میزان حمایت بازار در این پولبک و توان قیمت برای ادامه مسیر صعودی خواهد بود.
بررسی اندیکاتور RSI نشان میدهد که این شاخص در حال حاضر در محدوده عدد ۷۲ قرار دارد. این موضوع از یک سو بیانگر تسلط خریداران بر بازار در روزهای اخیر است، اما از سوی دیگر ورود RSI به محدوده اشباع خرید میتواند هشداری مبنی بر کاهش تدریجی انرژی خریداران و افزایش احتمال اصلاح یا دستکم توقف موقت روند صعودی باشد. به همین دلیل، سطح 91,800 دلار در شرایط فعلی از اهمیت ویژهای برخوردار است.
در سناریوی صعودی، اگر قیمت بتواند با قدرت از این سطح عبور کرده و بالاتر از آن تثبیت شود، اهداف بعدی میتوانند در محدوده 92,882 دلار و سپس 94,553 دلار قرار بگیرند. در مقابل، در صورت اصلاح قیمتی و پولبک، نخستین ناحیه مهم در محدوده 90,470 دلار قرار دارد. اگر این سطح نتواند حمایت کافی ایجاد کند، سطوح پایینتر مانند 89,140 دلار و 88,459 دلار در دسترس خواهند بود. در سناریویی دور از ذهمن تر و در صورت شکست کانال صعودی شکلگرفته، حتی محدوده 86,603 دلار نیز میتواند بهعنوان هدف قیمتی مطرح شود.
تحلیل تکنیکال اتریوم
ساختار قیمتی اتریوم نیز تا حد زیادی شباهت زیادی به بیت کوین دارد. این رمزارز نیز برای مدتی در یک محدوده تریدینگ رنج و سایدوی نوسان میکرد و در نهایت موفق شد این محدوده را رو به بالا بشکند. پس از شکست، قیمت یک پولبک ناقص به سقف کانال رنج انجام داد و سپس مجدداً حرکت صعودی خود را از سر گرفت. با این حال، اتریوم اکنون به یک مقاومت مهم در محدوده 3,180 دلار رسیده است.
نگاهی به اندیکاتور RSI نشان میدهد که طی یکی دو روز گذشته، کنترل بازار بهطور کامل در اختیار خریداران بوده است. اما نکته مهم اینجاست که RSI در حال حاضر وارد محدوده اشباع خرید شده و علاوه بر آن، نشانههایی از واگرایی در این ناحیه مشاهده میشود. این ترکیب میتواند بهعنوان یک هشدار جدی تلقی شود و احتمال اصلاح قیمتی از این محدوده را افزایش دهد. در صورت وقوع اصلاح، نخستین ناحیهای که میتواند محل بازگشت قیمت باشد، سقف کانال تریدینگ رنج شکستهشده است که میتواند نقش پولبک کامل را ایفا کند.
در سناریوی صعودی، اگر قیمت اتریوم بتواند با قدرت از سطح 3,180 دلار عبور کند، هدف بعدی در محدوده 3,250 دلار قرار خواهد داشت و در بهترین حالت، حتی رسیدن به محدوده 3,388 دلار نیز قابل تصور است. در مقابل، اگر بازار از همین ناحیه وارد فاز اصلاحی شود، نخستین حمایت در محدوده 3,061 دلار قرار دارد و در ادامه سطح 2,984 دلار میتواند مورد توجه قرار گیرد. در چنین حالتی، احتمال شکست کانال صعودی فعلی افزایش مییابد و حتی رسیدن قیمت به محدوده 2,897 دلار نیز سناریویی قابل بررسی خواهد بود.
جمع بندی
در مجموع، تحلیل تکنیکال بیت کوین و اتریوم نشان میدهد که هر دو دارایی پس از خروج از فاز رنج، اکنون به مقاومتهای کلیدی و حساسی رسیدهاند. شرایط کمحجم ابتدای سال میلادی باعث شده احتمال اصلاح یا نوسانهای مقطعی افزایش یابد. با توجه به همبستگی بالای این دو رمزارز، واکنش قیمت به سطوح فعلی میتواند نقش مهمی در تعیین جهت حرکت کوتاهمدت بازار ایفا کند و مسیر بعدی را با شفافیت بیشتری مشخص کند.
