دوشنبه سیاه وال‌استریت؛ سایه رکود، اصلاح بیت کوین و تلاطم بازارها

بازارهای مالی با اصلاح گسترده‌ای مواجه شده‌اند؛ شاخص‌های سهام آمریکا، بیت کوین و اتریوم همگی کاهش یافتند و سرمایه‌گذاران به دنبال نشانه‌هایی از تغییر روند هستند.

به گزارش میهن بلاکچین، در همین حال، ترس از رکود اقتصادی و سیاست‌های نامشخص دولت آمریکا، فشار بیشتری بر بازارها وارد کرده است.

بازارهای مالی دوشنبه سیاهی را تجربه کردند

بازار سهام ایالات متحده در میان نگرانی‌های فزاینده درباره رکود اقتصادی این کشور یک «دوشنبه سیاه» را تجربه کرد. شاخص داوجونز با ٪۲ کاهش به کار خود پایان داد، در حالی که شاخص S&P 500 ٪۲.۷ کاهش یافت و شاخص نزدک نیز ٪۴ اصلاح شد.

به گزارش میهن بلاکچین، سهام تسلا (TSLA.O) با ٪۱۵.۴ کاهش شدیدترین کاهش روز را ثبت کرد، در حالی که سهام اپل (AAPL.O) حدود ٪۵ کاهش یافت و انویدیا (NVDA.O) نیز ٪۵ کاهش را تجربه کرد.

در بازار کریپتو، قیمت بیت کوین (BTC) به کمتر از ۸۰,۰۰۰ دلار رسید و در ۲۴ ساعت گذشته به پایین‌ترین سطح خود یعنی ۷۷,۴۰۰ دلار سقوط کرد. همچنین، قیمت اتریوم (ETH) به محدوده ۱,۸۰۰ دلار بازگشت و ارزش کل بازار کریپتو نیز حدود ٪۴ کاهش یافت.

آرتور هیز، یکی از بنیان‌گذاران صرافی بیت‌مکس (BitMEX) و از چهره‌های شناخته‌شده در دنیای کریپتو، به نظر می‌رسد که تحقق پیش‌بینی قبلی خود را نظاره‌گر باشد. او پیش‌تر هشدار داده بود که بیت کوین ممکن است به ۷۵,۰۰۰ دلار برسد و اکنون با بدتر شدن احساسات بازار، این پیش‌بینی در حال به وقوع پیوستن است.

هیز در جدیدترین توییت خود بار دیگر تأکید کرد که بیت کوین ممکن است به ۷۵,۰۰۰ دلار کاهش یابد و هشدار داد:

اگر وارد این محدوده شود، بازار با نوسانات شدید مواجه خواهد شد.

وی همچنین اشاره کرد که باز بودن موقعیت‌های معاملاتی در نزدیکی ۷۵,۰۰۰ دلار یک «علامت هشدار» بوده که نشان‌دهنده احساسات منفی شدید در بازار است.

تأثیر سخنان ترامپ بر بازار؛ رکود اقتصادی در سایه

اسکات بسنت (Scott Bessent)، وزیر خزانه‌داری ایالات متحده، در مصاحبه‌ای با CNBC در روز جمعه اعلام کرد که با کاهش هزینه‌های دولت توسط دولت جدید، ممکن است اقتصاد ایالات متحده وارد یک «دوره سم‌زدایی» شود.

دونالد ترامپ نیز در مصاحبه‌ای با فاکس نیوز که یکشنبه پخش شد، درباره احتمال رکود اقتصادی اظهار نظر کرد و گفت:

اقتصاد در یک دوره گذار قرار دارد.

وی افزود:

من باید یک ملت قدرتمند بسازم؛ نمی‌توان فقط روی بازار سهام تمرکز کرد.

گلدمن ساکس اخیراً پیش‌بینی خود از رشد اقتصادی ایالات متحده را به دلیل تأثیر احتمالی تعرفه‌ها به میزان قابل توجهی کاهش داده است. داده‌های بانک فدرال نیویورک نشان می‌دهد انتظارات تورمی یک‌ساله برای ماه فوریه به ۳.۱۳٪ و پیش‌بینی‌ها درباره وخیم‌تر شدن شرایط مالی در سال آینده به بالاترین سطح از نوامبر ۲۰۲۳ رسیده است.

سام استوال (Sam Stovall)، استراتژیست ارشد سرمایه‌گذاری در مؤسسه CFRA Research، به CNBC گفت:

ما در حال تجربه یک اصلاح اقتصادی کنترل‌شده هستیم. این شرایط در پاسخ به برنامه تعرفه‌ای دولت جدید یا دست‌کم تهدید به اعمال تعرفه‌ها رخ داده و تأثیر آن بر اقتصاد قابل توجه خواهد بود.

بر اساس تحلیل‌های مؤسسات مالی، اگر نگرانی‌های مربوط به رکود اقتصادی ناشی از جنگ تجاری تشدید شود، بانک مرکزی ایالات متحده ممکن است از ماه ژوئن یک سری کاهش نرخ بهره را آغاز کند. بازار معاملات آتی روی کاهش ۰.۲۵٪ نرخ بهره در ژوئن، جولای و اکتبر گمانه‌زنی کرده است.

تیم دوی (Tim Duy)، اقتصاددان ارشد ایالات متحده در مؤسسه SGH Macro Advisors، هشدار داد که در صورت وقوع رکود در بازار کار یا بخش مالی، فدرال رزرو با یک چالش دوگانه مواجه خواهد شد: مقابله با تورم و در عین حال تحمل فشارهای ترامپ برای کاهش نرخ بهره. با این حال، هنوز مشخص نیست کاهش نرخ بهره بتواند اعتماد بازار را احیا کند یا خیر.

بیت کوین نیاز به یک «رکود کوچک» دارد تا دوباره رشد کند

سرمایه‌گذاران نهادی در حال خروج از بازار کریپتو هستند و برای چهارمین هفته متوالی، سرمایه‌گذاری در محصولات کریپتو با خروج سرمایه مواجه شده است. طبق داده‌های کوین‌شیرز (CoinShares)، محصولات سرمایه‌گذاری کریپتو هفته گذشته شاهد ۸۶۷ میلیون دلار خروج سرمایه بودند که مجموع خروج سرمایه در چهار هفته اخیر را به ۴.۷۵ میلیارد دلار رسانده است. بیشتر این احساسات نزولی از ایالات متحده نشأت می‌گیرد که سرمایه‌گذاران آمریکایی تنها در هفته گذشته ۹۲۲ میلیون دلار از بازار خارج کردند.

زک بورکس (Zach Burks)، مدیرعامل بازار NFT مینتولوژی (Mintology)، بیان کرد که به دلیل نگرانی‌های تورمی و کاهش جذابیت بیت کوین به عنوان یک دارایی مرتبط با ترامپ، ممکن است قیمت آن به ۷۲,۰۰۰ دلار کاهش یابد. وی گفت:

بسیاری از سرمایه‌گذاران در حال خروج از بیت کوین هستند و برای اولین بار از زمان روی کار آمدن ترامپ، آن را به عنوان یک دارایی پرریسک در نظر می‌گیرند.

بورکس معتقد است بیت کوین نتوانسته از بازار سهام ایالات متحده جدا شود و نقش خود را به عنوان ابزاری برای ذخیره ارزش از دست داده است. در نتیجه، سرمایه‌گذاران به دارایی‌های سنتی امن مانند طلا روی آورده‌اند. با این حال، او پیش‌بینی می‌کند که بیت کوین ممکن است امسال تا ۱۱۰,۰۰۰ دلار افزایش یابد، اما پیش از آن باید این «رکود کوچک» ناشی از سیاست‌های ترامپ را پشت سر بگذارد.

گرگوری داکو (Gregory Daco)، اقتصاددان مؤسسه EY، به CNN گفت که شفافیت نداشتن سیاست‌های ترامپ به شرایط اقتصادی کمکی نکرده است. او اظهار داشت:

وضعیت فعلی یک وضعیت ابهام در سیاست‌گذاری، ابهام در اهداف سیاستی و ابهام در نیت سیاست‌گذاران است که همه این‌ها در کنار هم موجب نگرانی سرمایه‌گذاران شده، زیرا هنوز مشخص نیست که در نهایت، این سیاست‌ها به چه سمتی حرکت خواهند کرد.

در چنین شرایطی، نباید در برابر موج‌های اصلاحی مقاومت کرد. شاید بهترین تصمیم این باشد که با مدیریت ریسک و استراتژی مناسب، در برابر این نوسانات مقاوم ماند و پیش از آن‌که بازار به طوفان اصلی برسد، قدرت خود را افزایش داد.