ما در دوران عجیب و غریبی زندگی می‌کنیم. عواملی مثل ویروس کرونا، قرنطینه، رکود اقتصادی و آشوب‌های گاه و بی‌گاه باعث شده که حتی افراد با تجربه هم در سرمایه گذاری به مشکل بخورند؛ وضعیت افراد معمولی که دیگر بماند.
در این شرایط، تصمیم‌گیری برای انتخاب سبد خرید تقریبا غیرممکن به نظر می‌رسد. اینکه نمی‌دانیم چه بلایی به سر این جهان آمده باعث ترس و ناامیدی و خشم در ما می‌شود. پس راه حل چه می‌توان باشد؟ بهترین راه استفاده از راهنمایی‌های بزرگان دنیای سرمایه گذاری است. پابلو پیکاسو معروف می‌گوید:
هنرمندان خوب، کپی می‌کنند و هنرمندان بزرگ، می‌دزدند.
پس تا جایی که ممکن است سعی کنید قهرمان بازی در نیاورید و در انتخاب سبد سهام از نصیحت بزرگان استفاده کنید. به آنها به چشم دستورالعمل‌های سرمایه گذاری نگاه کنید. سعی کنید آنها را روی کاغذ بنویسید و مدام جلوی چشمتان باشد تا ناخودآکاه از آنها پیروی کنید.
هر زمان که تصمیم به سرمایه گذاری گرفتید، موارد زیر را مرور کنید.
۱ـ هرگز نباید پولت را در سرمایه گذاری از دست بدهی
وارن بافت می‌گوید:
قانون اول: پولت را از دست نده. قانون دوم: هیچوقت قانون اول را فراموش نکن.
وارن بافت در زمان بحران سال ۲۰۰۸ حدود ۲۳ میلیون دلار ضرر کرد. او چطور می‌تواند چنین حرفی بزند؟ در حقیقت او دارد به یک طرز فکر هوشمندانه در سرمایه گذاری اشاره می‌کند که در چیزی که احتمال ضرر دارد سرمایه گذاری نکنید. قبل از اقدام، کاملا تحقیق کنید و اطلاعات بدست آورید و در نهایت اینکه هیچوقت قمار نکنید.
۲ـ در خلاف جهت دیگران حرکت کنید
Mayer Amschel Rothschild می‌گوید:
اگر خون هم (ارزان) می‌فروختند بخرید، حتی خون خودتان بود هم بخرید.
این حرف به این معنی است که وقتی بازار در اثر ترس به شدت نزولی باشد، یعنی شما می‌توانید با تخفیف زیادی خرید کنید. خلاف جهت اکثریت عمل کردن یکی از راه‌های موثر کسب درامد است. و اینکه همیشه حواستان به متخصصان و پیش‌بینی کنندگان بازار باشد.
۳ـ در چیزی سرمایه گذاری کنید که راجع به آن اطلاعات دارید
پیتر لینچ (Peter Lynch) خیلی زیبا می‌گوید که:
بدان چه چیزی را می‌خری و برای چه آن را می‌خری.
منظور او از این حرف اشاره به سرمایه گذارهای معمولی است که باید در چیزی سرمایه گذاری کنند که آن را می‌فهمند. پیتر لینچ به زبان ساده‌تر گفته است که: هیچوقت در چیزی که نمی‌توانید آن را با مدادرنگی نقاشی کنید، سرمایه گذاری نکنید.
۴ـ همه تخم مرغ‌ها را در یک سبد نگذارید
جک باگل (Jack Bogle) می‌گوید:
در انبار کاه دنبال سوزن نگردید. انبار کاه را بخرید!
زمانی که اطلاعات زیادی از سرمایه گذاری ندارید، همیشه بهتر است که متنوع عمل کنید. زمانی که شما بواسطه یک شاخص سرمایه، تمام سهام بازار را در اختیار دارید در حقیقت یک استراتژی سرمایه گذاری بهینه را پیش گرفته‌اید. “انضباطِ کاری” است که شما را در بازی نگه می‌دارد.
۵ـ زود جلوی ضررها را بگیرید
جورج سورس (George Soros) می‌گوید:
مساله این نیست که شما درست می‌گویید یا غلط، مساله این است که وقتی حق با شماست چقدر سود می‌کنید و ولی اشتباه کنید چقدر متضرر می‌شوید.
یک معامله‌گر تازه‌کار در ابتدا باید یاد بگیرد که چطور از ضررهایش تجربه بگیرد تا به سود برسد. ضرر کردن یک اصل اولیه حفظ سرمایه است. پس اگر در جایی اشتباه کردید، نظم کاری داشته باشید و به سرعت جلوی ضرر را بگیرید.
۶ـ هیچوقت استثنا قائل نشوید
جان تمپلتون (Sir John Templeton) می‌گوید:
خطرناک‌ترین جمله در دنیای سرمایه گذاری این است: این بار فرق می‌کند.
بنا بر گفته تمپلتون این ۴ کلمه گران‌ترین کلمات دنیای سرمایه‌گذاری هستند. آنها باعث می‌شوند ناخواسته بهای غیر واقعی چیزی را بپردازید که با کمک فناوری با حباب به بقیه نشان داده می‌شود. این جمله همچنین باعث می‌شود در زمان ریزش بازار (مثل اتفاقی که در زمان بحران ویروس کرونا شاهد بودیم) به هر قیمتی حاضر به فروش باشید.
۷ـ سود خود را برداشت کنید
برنارد بارچ (Bernard Baruch) در این باره گفته است:
من زود فروختم و سود خود را برداشت کردم.
یک سرمایه گذار همان طور که باید یاد بگیرد چطور ضرر کند، همچنین باید یاد بگیرد چطور سود خود را برداشت کند. برای معاملات خود هدف (حد سود) تعیین کنید و هیچوقت بخاطر اینکه در زمان رسیدن به هدف، سود خود را برداشت می‌کنید پشیمان نشوید. اما بخاطر داشته باشید که در طول سال‌های گذشته، بیشترین سودها در اثر نگه‌داشتن سهام و نه از تجارت فعال (مداوم) بدست آمده است.
۸ـ ارزان بخرید، گران بفروشید
بنجامین گراهام (Benjamin Graham) گفته است:
ارزان بخرید و گران بفروشید
آقای گراهام در صنعت سرمایه گذاری به پدر تحلیل اوراق بهادار و ارزش سرمایه گذاری شناخته می‌شود. پس این نکته را بپذیرید و وقتی قیمت پایین است بخرید و در زمان افزایش ارزش آن را بفروشید.
۹ـ بهترین مشاور را داشته باشید
ری دالیو (Ray Dalio) می‌گوید:
من فقط می‌خواهم کار درست را انجام دهم، اصلا مهم نیست که چه کسی راه درست را نشان دهد.
شما باید مدیریت مالی را یاد بگیرید یا از کمک مشاور مالی استفاده کنید. منتها دقت کنید و به هر کسی پول ندهید که به ضرر منتهی شود.
۱۰ـ صبور باشید
پاول ساموئلسون (Paul Samuelson) در این ارتباط می‌گوید:
سرمایه گذاری بیشتر شبیه تماشای یک نقاشی یا رشد یک گیاه است. اگر به دنبال هیجان هستید، ۸۰۰ دلار بردارید و به لاس وگاس بروید.
چنین طرز تفکری نیازمند صبر است. این قانون در مورد تمام سهام و اوراق قرضه و حتی بیت کوین صدق می‌کند. پس همیشه صبور باشید و منتظر بهترین زمان برای خرید باشید. زمانی که سرمایه خود را به چیزی اختصاص دادید، آن را از دست ندهید و دچار طمع یا ترس نشوید.
این‌ها اطلاعات بسیار موثری از بزرگان سرمایه گذاری است ولی مهم این است که چقدر از آنها در کار و سبد خرید خود استفاده کنید.
این نکات را دستورالعمل‌های مهم کار در نظر بگیرید؛ آنها را روی کاغذ بنویسید که همیشه جلوی چشمتان باشد تا در ناخودآگاه شما تاثیر بگذارند و همان طور که در ابتدای مقاله بیان شد، هر زمانی که تصمیم به سرمایه گذاری داشتید، از آنها استفاده کنید.
