دادههای مربوط به معاملات آپشن بیت کوین (BTC) و جفت ارز یورو/دلار (EUR/USD)، در حالی سیگنال قدرت در برابر دلار آمریکا را نشان میدهند که بازار سهام ایالات متحده با افت روبرو شده است. این روند حاکی از آن است که استراتژی «فروش داراییهای آمریکایی» “Sell America” در حال شدت گرفتن است.
به گزارش میهن بلاکچین، در حال حاضر، شاخص ریسک ریورسال (Risk Reversal) قراردادهای آپشن کوتاهمدت و نزدیک به سررسید بیت کوین، کمی مثبت شده است؛ موضوعی که نشاندهنده وجود تمایلات صعودی در بازار است.
بررسی عملکرد بیت کوین و یورو در بازار معاملات آپشن
این دادهها که از منابعی مانند دریبیت (Deribit) و امبردیتا (Amberdata) استخراج شدهاند، حاکی از بهبود شرایط موجود نسبت به روند قبلی هستند؛ زمانی که در قراردادهای آپشن نزدیک به سررسید، بهطور مداوم تقاضا برای پوزیشنهای پوت بر کال غالب بود.
بر اساس دادههایی که توسط ینس نوردویگ (Jens Nordvig)، بنیانگذار و مدیرعامل Exante Data Inc، منتشر شده، شاخص ریسک ریورسال یک ماهه جفت ارز یورو/دلار (EUR/USD) نیز مثبت شده و چشمانداز مثبتی را برای آپشنهای کال یورو نشان میدهد.
آپشنهای کال، به خریدار این امکان را میدهند که در صورت افزایش قیمت دارایی پایه، از سود نامتقارن بهرهمند شود؛ در حالی که پوزیشنهای پوت نقش محافظتی در برابر افت قیمت ایفا میکنند. بنابراین، باز کردن آپشنهای کال نشاندهنده دیدگاه صعودی است و باز کردن پوزیشنهای پوت نیز بهمعنای بدبینی نسبت به قیمت و تلاش برای پوشش ریسک یا کسب سود از افت احتمالی قیمت است.
اینکه معاملهگران ترجیح میدهند در بازار بیت کوین و یورو پوزیشنهای کال باز کنند، به این معنی است که انتظار میرود روند خروج سرمایه از داراییهای آمریکایی، که اخیراً محبوبیت خود را نزد سرمایهگذاران از دست دادهاند، ادامه یابد و این سرمایهها بهسمت بازار بیت کوین، یورو و داراییهایی همچون طلا جریان پیدا کنند.
روز دوشنبه، شاخص داوجونز (Dow Jones) بیش از ۷۰۰ واحد کاهش یافت و افت آن از ابتدای ماه تاکنون به بیش از ۹٪ رسید. در همین زمان، شاخص قدرت دلار که عملکرد دلار آمریکا را در برابر ارزهای اصلی، از جمله یورو، نشان میدهد، به پایینترین سطح خود در سه سال گذشته، یعنی عدد ۹۸ رسید؛ سطحی که ۱۰٪ افت طی سه ماه گذشته را نشان میدهد. علاوه بر این، قیمت اوراق خزانهداری بلندمدت نیز کاهش یافته و در نتیجه، بازده اوراق ۳۰ ساله بیش از ۵ واحد پایه افزایش یافته و به ۴.۹۰٪ رسیده است.
فروش همزمان داراییهای آمریکایی با افزایش عدم قطعیتهای سیاسی ناشی از جنگ تجاری دونالد ترامپ همراستا شده و باعث شده بسیاری از معاملهگران در استراتژیهای معاملاتی خود تجدیدنظر کنند.
نوردویگ شبکه اجتماعی X نوشت:
ما در حال تجربه یک تغییر استراتژیک در تخصیص داراییها هستیم که باعث شده بسیاری از همبستگیهای تاریخی بهشکل غیرمنتظرهای تغییر کنند. این زمانی است که بسیاری از سرمایهگذاران باید کمی عقبنشینی کرده و با نگاهی تازه، شرایط را بررسی کنند.
روز دوشنبه، قیمت بیت کوین از مرز ۸۸,۰۰۰ دلار عبور کرد و نرخ برابری یورو به دلار آمریکا به سطح ۱.۱۵۷۵ رسید؛ سطحی که از نوامبر ۲۰۲۱ (آبان ۱۴۰۰) تاکنون مشاهده نشده بود. در همین حال، قیمت طلا برای اولینبار از مرز ۳,۴۰۰ دلار در هر اونس عبور کرد و در زمان نگارش این مطلب، به رکورد جدیدی در سطح ۳,۵۰۰ دلار رسید.
