چرا آربیتراژ یک استراتژی معاملاتی پایدار در بازار فارکس است؟

وقتی که صحبت از معاملات فارکس می‌شود، بسیاری فکر می‌کنند که تنها راه کسب سود از این بازار پیش‌بینی جهت بازار است. اما در واقع چنین نیست و استراتژی‌های دیگری هم برای کسب سود از این بازار وجود دارد. یکی از این استراتژی‌ها که ریسک کمی هم دارد آربیتراژ (arbitrage) است. وقتی اخبار متفاوتی در بازار‌های جهان ظاهر می‌شود، این بازار‌ها به این اخبار واکنش نشان می‌دهند و هرچه خبر بد‌تر باشد، واکنش بازار‌ها نیز شدید‌تر خواهد بود. بحران اخیر کرونا نمونه‌ای از این قضیه بود که همه بازار‌ها از جمله بازار بورس، فارکس و ارز دیجیتال را تحت تاثیر خود قرار داد.

بحران کرونا اقتصاد کشور‌های جهان را تحت تاثیر خود قرار داد و در ابتدا تاثیر خود را بر کشور‌های چین و استرالیا بر جای گذاشت. تاثیر این بحران بر ارز ملی چین در بازار فارکس خود را نشان داد و استرالیا هم که چین بزرگ‌ترین شریک تجاری آن بود، تحت تاثیر قرار گرفت. این بحران بر بازار‌های اروپا و آمریکا نیز تاثیر گذاشت و نوسانات شدیدی را در بازار‌های فارکس ایجاد کرد. خوشبختانه استراتژی‌هایی برای کسب سود در این نوسانات هم وجود دارد.

ترید پایدار فارکس از طریق آربیتراژ

آربیتراژ در بازار فارکس به خرید و فروش فوری یک ارز در صرافی‌های مختلف و کسب سود از اختلاف قیمت گفته می‌شود.

از آنجا که عرضه و تقاضا در بازار دائما در حال تغییر است، نوعی عدم تعادل قیمت بین صرافی‌های مختلف وجود دارد که این عدم تعادل منجر به شکل‌گیری موقعیت‌های آربیتراژ می‌شود. هر چه نوسانات بازار بیشتر باشد، امکان ایجاد چنین موقعیت‌هایی بیشتر خواهد بود.

بهره گرفتن از ناکارآمدی‌های بازار

از منظر تئوری اقتصادی، معامله در بازار‌های مالی به فرضیه بازار‌های کارآمد وابسته است. این تئوری اظهار می‌دارد که بازار‌ها همه اطلاعات موجود در مورد قیمت و ارزش دارایی‌ها را سریعا و به صورت موثر پردازش می‌کنند و در نهایت اختلاف کمی بین بازار‌ها موجود خواهد بود و اختلافات اندکی که وجود دارد سریعا پر می‌شود و بازار‌ها به سمت نوعی موازنه حرکت می‌کنند.

اگرچه این تئوری در واقع کار می‌کند، اما برای تریدر‌ها مشخص شده که بازار‌ها همیشه کارایی ۱۰۰ درصد ندارند و این به دلیل عدم تقارن اطلاعات بین خریداران و فروشندگان است. یکی از این موقعیت‌ها وقتی پیش می‌آید که قیمت خرید در یک صرافی پایین‌تر از قیمت فروش در صرافی دیگر باشد که این، اصطلاحا به اسپرد (spread) معروف است و موقعیتی برای آربیتراژ است.

در این شرایط، تریدر‌های فارکس اقدام به خرید از صرافی اول و فروش به صرافی دوم می‌کنند. در این حالت، دیگر لازم نیست منتظر تکامل بازار و شکل‌گیری روند باشیم. تریدر در چنین حالتی، ترید خود را در یک شرایط سود‌آور شروع می‌کند. موقعیت‌های مناسب برای آربیتراژ را می‌توان در خلال نوسانات بازار بسیار مشاهده کرد. چنین اختلاف قیمت‌هایی در بازار‌های مختلف می‌تواند نتیجه اشتباه در قیمت‌گذاری، به روز نکردن قیمت‌های قدیمی و غیره باشد.

همان طور که گفته شد، در موقع نوسانات می‌توان موقعیت‌های بیشتری را برای آربیتراژ مشاهده کرد. نوسانات باعث خلا قیمت می‌شوند و بنابراین شانس و موقعیت بیشتری برای تریدر‌ها فراهم می‌آید. آربیتراژ می‌تواند به تریدر‌ها کمک کند که حتی در شرایط نابسامان بازار هم سود کنند.

نتیجه‌گیری

وضعیت اخیر نوسانات زیادی را در بازار‌های فارکس ایجاد کرده است و حتی ممکن است موجب شده باشد که بعضی از تریدر‌ها از معامله در این بازار و تعیین جهت بازار خوددداری کنند. خوشبختانه با استفاده از آربیتراژ می‌توان از بازار‌های پرنوسان کسب سود کرد. نوسانات باعث ناکارآمدی‌های بازار‌ها می‌شود و در این راستا موقعیت‌های زیادی را ایجاد می‌کند.

نظر شما چیست؟ شما از چه استراتژی‌هایی در این شرایط استفاده می‌کنید؟ نظرات خود را با ما در میان بگذارید.