بازار ارزهای دیجیتال دوباره رنگ صعود به خود گرفته است. قیمت بیت کوین در ۲۴ ساعت گذشته نزدیک به ۳٪ رشد کرده و با خود شاخص کلی بازار را نیز ۲.۷٪ بالا کشیده است. این حرکت صعودی، ادامه روندی است که طی یک ماه گذشته نزدیک به ۵٪ به ارزش بیت کوین افزوده است و از بازگشت تدریجی اعتماد و بهبود مومنتوم بازار خبر می‌دهد.
به گزارش میهن بلاکچین، همراه با این خوش‌بینی محتاطانه، دو شاخص کلیدی در حال تغییرند که می‌توانند سرعت رشد بعدی BTC را کند کنند. اگرچه چشم‌انداز کلی همچنان صعودی به نظر می‌رسد، اما رفتار نهنگ‌ها و جریان جابه‌جایی بیت کوین در صرافی‌ها، نشانه‌هایی از تردید کوتاه‌مدت را آشکار کرده است.
عقب‌نشینی نهنگ‌ها و کاهش خروج سرمایه از صرافی‌ها
رفتار نهنگ‌های بیت کوین (کیف پول‌هایی با بیش از ۱,۰۰۰ BTC)، همواره از مهم‌ترین شاخص‌های جهت‌گیری بازار بوده است. داده‌های اخیر نشان می‌دهد تعداد نهنگ‌ها به پایین‌ترین سطح سه‌ماهه خود، یعنی ۱۳۵۰ آدرس، رسیده است؛ این آمار، از ۱۴ اکتبر (۲۲ مهر) تاکنون به‌طور پیوسته در حال کاهش است.
جالب آنکه نخستین افت محسوس در همین تاریخ رخ داد، یعنی زمانی که قیمت بیت کوین از اوج ۱۱۵,۰۰۰ دلار تا محدوده ۱۰۶٬۴۰۰ دلار اصلاح شد؛ این افت حدود ۷.۴ درصدی، هم‌زمان با شروع روند فروش بخشی از دارایی نهنگ‌ها بود.
این روند نشان می‌دهد بخشی از بازیگران بزرگ بازار در هفته‌های اخیر اقدام به برداشت سود کرده‌اند و موج خرید اخیر بیشتر توسط سرمایه‌گذاران خرد و میان‌رده هدایت شده است.
در همین راستا، شاخص دیگری با عنوان تغییر خالص موقعیت در صرافی‌ها (Exchange Net Position Change) نیز همین تصویر را تأیید می‌کند. این شاخص، جریان ورود و خروج BTC به صرافی‌ها را می‌سنجد؛ مقادیر منفی به‌معنای خروج (خرید و انباشت) و مقادیر مثبت به‌معنای ورود (فروش) هستند.
در تاریخ ۱۵ اکتبر (۲۳ مهر)، میزان خروج بیت کوین از صرافی‌ها به سطح قابل‌توجه ۱۱۱٬۷۲۰ BTC رسید که نشان‌دهنده قدرت فشار خرید بود. اما تا ۲۶ اکتبر (۴ آبان)، این رقم به ۵۴٬۶۴۳ BTC کاهش یافت که معادل حدود ۵۱٪ افت است.
اگرچه جریان کلی هنوز نشان‌دهنده انباشت است، اما کاهش شدت خروجی‌ها حاکی از آن است که نیروی خرید در حال کند شدن است و احتمالاً بازار پیش از حرکت صعودی بعدی، یک فاز استراحت یا اصلاح کوتاه‌مدت را تجربه کند.
واگرایی صعودی در RSI پابرجا است؛ مقاومت ۱۱۷٬۶۰۰ دلاری در کانون توجه معامله‌گران
در سوی دیگر ماجرا، شاخص قدرت نسبی (RSI) هنوز سیگنال مثبتی برای بیت کوین دارد. این شاخص که نسبت قدرت خرید به فروش را می‌سنجد، از اواسط اکتبر تاکنون کف‌های بالاتری تشکیل داده است؛ در همین حال، قیمت BTC در همین مدت چند افت موقتی را تجربه کرده است. این الگو در تحلیل تکنیکال «واگرایی صعودی» نام دارد و معمولاً به‌عنوان نشانه‌ای از بازگشت تدریجی خریداران و تضعیف قدرت فروشندگان شناخته می‌شود.
از نظر ساختار قیمتی، BTC اکنون الگوی شکست مثلث نزولی (Falling Wedge Breakout) را تأیید کرده است و قیمت آن توانسته بالای محدوده ۱۱۱,۰۰۰ دلار تثبیت شود. در حال حاضر، بازار به محدوده ۱۱۶,۰۰۰ دلار نزدیک می‌شود و چشم‌ها به مقاومت کلیدی ۱۱۷٬۶۰۰ دلار دوخته شده است.
بسته شدن کندل روزانه بالاتر از این سطح، می‌تواند مسیر را برای مقاومت‌های بعدی در سطوح ۱۲۱٬۴۰۰ و ۱۲۶٬۳۰۰ دلار هموار کند و حتی هدف میان‌مدت قیمت را به محدوده ۱۳۴٬۱۰۰ دلار برساند که با اوج تاریخی جدید هم‌پوشانی دارد.
در مقابل، اگر قیمت BTC نتواند بالای ۱۱۲٬۲۰۰ دلار باقی بماند، احتمال اصلاحات عمیق‌تر وجود دارد. شکست این سطح می‌تواند بیت کوین را تا محدوده حمایتی ۱۰۸٬۹۰۰ دلار پایین بکشد و در صورت از دست رفتن آن، سطح ۱۰۳٬۵۰۰ دلار به‌عنوان حمایت بعدی مورد توجه قرار خواهد گرفت؛ این محدوده، در ماه‌های گذشته بارها نقش تکیه‌گاه بازار را ایفا کرده است.
