پیش بینی قیمت بیت کوین با استفاده از الگوهای فصلی

قیمت بیت کوین اکنون در کانال ۷۰۰۰ دلار قرار دارد زیرا احساسات منفی در سراسر بازار ارزهای دیجیتال حکمفرماست. اگرچه سروصدای هاوینگ بعدی بیت کوین با نزدیک شدن به انتهای سال ۲۰۱۹ در حال افزایش است، اما الگوی فصلی نشان می‌دهد که ممکن است بازار بیت کوین در سه ماهه اول سال ۲۰۲۰ شرایط آرامی را پشت سر بگذارد و سپس وارد سه ماهه دوم قویتر شود. در این بین، بازار بیت کوین در ساعات معاملاتی اروپا، حجم معاملات بیشتری نشان داده است.

معامله کنندگان چگونه می‌توانند از این دوره ها برای به حداقل رساندن ریسک نقدینگی استفاده کنند؟

چهار فصل

در عرصه سرمایه گذاری سنتی، الگوهای فصلی در کلاس های مختلف دارایی ها کاملا شناخته شده‌اند. برای مثال، بازار سهام آمریکا معمولا از ماه نوامبر الی آوریل دارای عملکرد بهتری است و معمولا در حد فاصل ماه می الی اکتبر عملکرد ضعیف تری دارد. اصطلاح “در ماه می بفروش و فرار کن” مثال خوبی از این شرایط است.

اگرچه بازارها یک الگوی یکسانی را در هر سال تکرار نمی‌کنند، اما ثابت شده است که این الگوهای فصلی معتبر هستند و توسط بسیاری از افراد حاضر در بازار پذیرفته شده اند.

بیت کوین بیش از یک دهه است که در بازار حضور دارد و می‌توان الگوهای فصلی آن را مورد بررسی قرار داد. اطلاعات سنتیکس (Sentix) و بلومبرگ نشان می‌دهد که از ماه جولای ۲۰۱۰، بهترین عملکرد ماهانه بیت کوین در ماه های آوریل، می، اکتبر و نوامبر حاصل شده است. از طرف دیگر، بازار بیت کوین در ماه دسامبر، سه ماهه اول سال و مخصوصا فصل تابستان تقریبا بی فروغ و کم رونق است.

سال ۲۰۱۷ مثال بسیار خوبی برای نشان دادن این الگو است. در ماه آوریل سال ۲۰۱۷، قیمت بیت کوین از کمتر از ۱۰۰۰ دلار به ۱۳۵۰ دلار افزایش یافت و این روند صعودی تا ۲۶۰۰ دلار ادامه یافت و در انتهای ماه می، قیمت بیت کوین به ۲۳۰۰ دلار رسید. عملکرد قوی بیت کوین را می‌توان در حد فاصل ماه اکتبر الی نوامبر مشاهده کرد که در این مدت قیمت بیت کوین از ۴۲۰۰ به ۱۰,۰۰۰ دلار رسید.

در مقابل، بازار بیت کوین در ماه سپتامبر روند نزولی داشت و در اواسط این ماه، قیمت بیت کوین از ۴۹۰۰ به ۲۹۰۰ دلار کاهش یافت.

شرایط هاوینگ

هاوینگ یا همان نصف شدن پاداش بلاک بعدی بیت کوین برای ماه می ۲۰۲۰ برنامه ریزی شده است و انتظار می‌رود که یکی از مهم ترین رویدادهای عرصه ارزهای دیجیتال در سال آتی باشد. زمانبندی این رویداد جالب است زیرا همانطور که گفته شد در یک دهه گذشته شاهد این موضوع بوده ایم که بیت کوین در ماه می یکی از بهترین عملکردهای خود طی سال را داشته است. با سروصدا و تبلیغات به وجود آمده در خصوص هاوینگ، انتظار می‌رود که شاهد نوسان بیشتر از حد میانگین در ماه می آتی و قبل و بعد از رویداد هاوینگ باشیم. اما هنوز مشخص نیست که هاوینگ آتی تا چه حد می‌تواند بر قیمت بیتکوین تاثیرگذار باشد.

آخر هفته آرام

بازار بیت کوین هم چنین تمایل معاملاتی مشخصی در بازه های زمانی هفتگی و ساعتی نشان داده است. شکل ۱ نشان می‌دهد که به طور میانگین، دوشنبه و جمعه معمولا شلوغ ترین روزهای معاملاتی در هفته است، در حالی که میانگین حجم معاملات در آخر هفته (یک شنبه) به طور چشمگیری کمتر از سایر روزهای هفته است.

نکته بسیار جالب این است که اطلاعات هفتگی مطابق با نتایج تحقیقات شرکت Bitcoin Suisse Research است. این شرکت بر روی میانگین سود روزانه بیت کوین در روزهای کاری هفته از ماه نوامبر ۲۰۱۴ مطالعه کرده و دریافته است که دوشنبه ها بیشترین سود روزانه را داشته اند، در حالی که چهارشنبه ها کمترین میزان سود را ارائه داده اند.

این شرکت هم چنین تحلیل سرمایه به هزینه هفتگی انجام داده است که نشان می‌دهد جمعه بهترین روز هفته برای سرمایه گذاری است.

شلوغ تر بودن بازار در بعدازظهر به وقت اروپا

نکته جالب این است که روندهای ساعتی نیز در بازار بیت کوین قابل توجه تر شده اند. شکل زیر نشان می‌‌دهد که ساعات معاملاتی اروپا مخصوصا از ساعت ۱۳ الی ۱۴ به وقت گرینویچ (ساعت ۲۱ الی ۲۲ به وقت هنگ کنگ) شلوغ ترین زمان برای انجام معاملات است.

اگرچه تفاوت های جغرافیایی صرافی های ارز دیجیتال و تعداد مشتریان آنها می‌تواند عامل مهمی در تعیین زمان فعال هر پلتفرم مبادلاتی باشد، اما تمایل و عادت های معاملاتی در صرافی های مختلف، مشهودتر هستند.

زمانبندی مهم ترین عامل است

معامله کنندگان و سرمایه گذاران می‌توانند با انجام معاملات خود در ساعات اوج معاملاتی، ریسک های نقدینگی خود را به حداقل برسانند. لویی لو (Loi Luu) مدیرعامل و موسس شبکه کایبر در جایی گفته است که هزینه کلی انجام تراکنش یک میلیون دلاری بیت کوین می‌تواند ۱۰,۰۰۰ الی ۱۰۰,۰۰۰ دلار باشد. به همین دلیل است که داشتن عمق بازار شاید یکی از مهمترین عوامل انجام معاملات باشد.

نتیجه گیری

بیت کوین نیز همانند سایر کالاها، الگوهای فصلی خود را در بازه های زمانی ماهانه، هفتگی و ساعتی نشان داده است. به نظر می‌رسد ورود به معاملات در روز و ساعت مناسب، در حال تبدیل شدن به موضوعی بسیار مهم و حیاتی مخصوصا برای هودل کنندگان است. با مطالعه و بررسی ویژگی های فصلی ارزهای دیجیتال، معامله کنندگان و سرمایه گذاران می‌توانند ریسک های نقدینگی خود را به حداقل برسانند.